Opções comerciante renda

O risco oculto da negociação de renda de opção Você pode culpá-los Depois de tudo, mesmo quando negociados de forma conservadora, certas estratégias de negociação de opções ainda podem render rendimentos de rendimentos significativamente superiores aos investimentos tradicionalmente disponíveis para investidores de renda fixa. Na superfície, é um acéfalo. Você preferiria ter um 3 rendimento anual de uma ação de pagamento de dividendos, ou a possibilidade de um rendimento mensal de 3 (ou mais) de chamadas cobertas por escrito Eu certamente não tenho nada contra a renda da opção. Eu pessoalmente tive um sucesso razoável com todas as três estratégias de renda de opções mencionadas acima. Eu acredito que o comércio de spreads de crédito para o rendimento, quando feito de forma informada e com ênfase na gestão de risco, pode fornecer retornos anuais extraordinários. Mas eu também acredito que há um risco escondido envolvido nesta abordagem que qualquer comerciante de renda potencial faria bem em evitar. Opções, Renda e. Problemas Faça o que se segue com um grão de sal. Minha posição aqui não é apoiada com pesquisas exaustivas e resmas de estatísticas. Considere minha posição de opinião e perspectiva do que uma lógica e fato irrefutáveis. Do meu ponto de vista, o maior risco de negociação de opções de renda é se essa renda for necessária ou se espera que seja usada como receita atual. Ou seja, se for necessário para cobrir suas despesas atuais. Se você se encontra tentando financiar uma aposentadoria tradicional com estratégias de renda de negociação de opção, ou se você está esperando que você possa gerar renda suficiente de opções para poder dar o luxo de sair do seu emprego e retirar aposentadoria precoce e precoce (ou seja, o americano real Sonho), você pode estar se preparando para o desapontamento. Eu escrevi sobre isso em outro lugar. Eu chamo isso de Mito do fluxo de caixa mensal. Em suma, isso se resume a isso: é quase impossível, e altamente irreal, esperar tanto rendimentos de alto rendimento e consistentes (pelo menos no curto prazo - mas mais sobre isso em um pouco). A renda das opções, embora possa ser muito lucrativa, é fugaz. Se você se colocar em uma posição em que você depende da receita dos spreads de crédito mensais. Você deve reconhecer que haverá meses que você perderá. Não só perder meses eliminam esses meses de renda, em algumas situações, as perdas serão equivalentes a ter que pagar a renda de meses anteriores. Além disso, a renda das opções é irregular. Não há nenhuma maneira de que o mercado seja tão previsível que você pode segmentar e atingir um mês de renda predefinido no mês de cada mês. E a última coisa que você quer fazer é ficar desesperado o suficiente para reduzir os padrões de qualidade da sua negociação e começar a perseguir o prémio. Se você deve gastar a receita gerada com suas estratégias de negociação de opções, eu recomendaria que você faça isso apenas parcialmente. Acumule e mantenha a maior parte da renda possível para que ela possa atuar como um amortecedor contra contratempos inevitáveis. Não há nada de errado em dar dois passos para a frente e dar um passo para trás. Mas se você consumir o que você produz durante esses passos avançados, qualquer passo posterior para trás reduz o seu principal. Dividendos Arent Just for Financial Nerds Em contraste com a renda da opção, dividendos produzidos por empresas de alta qualidade. São reais. Eles podem não render muito (não no início de qualquer maneira), mas geram renda com a qual você pode contar e orçar. E nunca subestime o poder do crescimento de dividendos de qualidade investindo ao longo do tempo. Os resultados, tanto no mercado alto quanto no mercado-marinho, são surpreendentes. Alguns podem defender um tipo de portfólio combinado onde a metade das suas participações estão em ações fixas ou dividendos, e a outra metade é usada para gerar renda através da negociação do spread de crédito de sua escolha. Se você for atraído por essa abordagem, de qualquer forma, dê um giro, mas para mim é uma estratégia de divisão e conquista - com o objetivo de se dividir e conquistar sendo seu portfólio. Uma solução mais criativa é empregar uma variedade de estratégias de negociação de opções personalizadas (coletivamente conhecidas como Leveraged Investing), projetadas para diminuir a base de custo em suas ações de pagamento de dividendos de longo prazo. Esses descontos perpétuos ou reembolsos parciais são reinvestidos de uma forma ou de outra em mais ações de pagadores de dividendos de alta qualidade. E quando você aprende a rastrear e calcular os retornos das opções em termos de uma taxa anualizada. Você realmente começa a entender o impacto profundo desses negócios de baixo risco e opções de curto prazo podem ter quando se trata de aprimorar seu portfólio de longo prazo. Além disso, se você também pode reinvestir seus dividendos também, você realmente irá carregar seu portfólio e fluxo de renda futuro. Mas a grande vantagem da Leveraged Investing é que, mesmo que você gaste seus dividendos aqui e agora para as despesas de vida atuais, a renda da opção reinvestida tem um efeito semelhante ao reinvestimento de seus dividendos. Saiba como usar a negociação de renda com opções de ações para lucrar Qualquer condição de mercado A negociação de renda é um subconjunto de negociação de opções que é mais avançado do que os negócios básicos de compra-compra-compra, mas, uma vez que é dominado, pode fornecer negócios consistentes e confiáveis, independentemente do que o mercado esteja fazendo. Em menos de 10 minutos, você aprenderá os diferentes tipos de negócios de renda, os riscos nas negociações e por que você os trocaria. Por que a negociação de renda é diferente A maioria dos comerciantes começou a negociar de forma direta. Poderia ser ações, títulos, futuros, divisas ou commodities - a especulação financeira ocorre quando o dinheiro é colocado em risco apostando em determinada direção. É longo ou curto. Para cima ou para baixo. Mas no mercado de opções, você não se preocupa apenas por cima ou por baixo, mas com quanto rápido e por quanto tempo. A capacidade de estruturar o risco em torno do conceito de quão rápido um estoque se moverá é um subconjunto de negociação conhecido como negociação de volatilidade. Na prática, não há como separar direção e volatilidade - cada comércio terá uma mistura de ambos. A negociação de renda é um subconjunto da negociação de volatilidade que procura ganhar dinheiro se o subjacente permanecer dentro de um intervalo. Com a negociação de renda, você se beneficia se o mercado não se mover muito, e você perde se o subjacente faz um grande movimento. Com a negociação de renda, você está jogando as chances. A volatilidade no mercado. Se você pode entender como a volatilidade funciona e como você pode estruturar negócios no mercado de opções para jogar contra essa volatilidade, então você tem uma boa vantagem. Dois Tipos de Operações de Renda Opções de Renda Os Negócios podem ser divididos em duas categorias principais. Você primeiro tem renda direcional. Isso inclui venda de vendas, vendas de chamadas, vendas de spread vertical e outras posições que possuem um componente de alta direção. Há também renda não-direcional. Outro nome para este conjunto de negócios é comércio neutro dota. Essas negociações procuram pouca exposição ao movimento do mercado e, em vez disso, buscam lucrar com a decadência da opção ao longo do tempo. Nesta publicação, você só aprenderá sobre os tipos de renda não direcionais. Se você quiser mais ajuda com renda direcional, você pode começar com nosso guia para chamadas cobertas. As Vantagens das Entradas Sistemáticas de Negociação de Renda. A negociação de renda exige menos insumos ao entrar no comércio. Isso significa que você não precisa se concentrar em estar certo, você só precisa se concentrar no gerenciamento de riscos. Exposição de baixa direção. Porque a maioria dos negócios de renda são próximos do delta-neutro, você não precisa se preocupar com flutuações no preço do mercado. Em um movimento forte em um estoque ou mercado subjacente, haverá ajustes necessários, mas eles ocorrem com pouca frequência. Seleção de ativos consistente. Nenhuma adivinhação é necessária quando se trata de seleção de estoque. A negociação de renda concentra-se nos mesmos ativos uma e outra vez - normalmente índices de ações, commodities e alguns poucos estoques muito líquidos. Hedges Against Other Strategies. A negociação de renda com opções pode ser um ótimo complemento para outras estratégias de comércio direcional. Por exemplo, um comerciante poderia juntar a negociação de renda com uma estratégia seguindo estratégia. Se o mercado entrar em uma nova tendência, os negócios de renda irão apresentar um desempenho inferior, mas as negociações direcionais serão significativas. Se o mercado estiver super agitado e a estratégia de seguir a tendência continua ficando impedida, os negócios de renda estarão lá para amortizar quaisquer perdas. Compromisso de tempo baixo. A seleção de ativos e a escolha de entradas podem ser muito demoradas em outros sistemas de negociação. Porque esses são atendidos com a negociação de renda, você tem mais tempo disponível para outras coisas. A negociação de renda é uma ótima opção para aqueles que têm empregos em tempo integral e não podem dedicar toda a atenção aos mercados ao longo do dia de negociação. A negociação de renda é uma especulação Se você está olhando a negociação de renda como a bala mágica, prepare-se para se decepcionar. Muitas vezes, depois de usar opções de alavancagem e especulação direcional, muitos comerciantes irão transitar para a negociação de renda porque não se sente como especulação financeira. Mas lembre-se que isso é especulação financeira. Ao colocar negócios no mercado de opções, você estará exposto a riscos conhecidos como os gregos. Qualquer exposição é uma forma de especulação financeira. Os negócios de renda ganham dinheiro quando os mercados são variáveis ​​ou significa-reverter, então, ao colocar esses negócios, você está essencialmente especulando que o mercado permanecerá dentro de um certo intervalo por um período de tempo. Os principais negócios de renda Embora existam muitas permutações de negócios de renda, todos eles tendem para três grandes estruturas. Condors. Este comércio faz sentido quando a volatilidade implícita é baixa, então as opções de dinheiro se tornam uma venda. Quer saber mais sobre Iron Condor Trading Obter o Iron Condor Toolkit aqui. Borboletas. Este comércio funciona quando a volatilidade percebida continua a ficar baixa, mas a inclinação da volatilidade não é mais íngreme. Calendários. Este é o comércio de renda que faz sentido quando a volatilidade implícita é muito baixa. Como é longa uma opção de mês atrasado, é a única estrutura de comércio que é vega longa líquida, o que significa que se a volatilidade implícita surgir, então o comércio irá se beneficiar. O grande tradeoff na negociação de renda O mercado de opções é um mercado de risco. Em troca de assumir riscos, você obtém um prémio. Com negócios de renda neutras dota, você coloca uma aposta de que o mercado subjacente não vai se mover tanto. Onde você perde dinheiro é se o mercado explodir para um lado ou outro. Em troca desse risco, você assume um prémio. Com o passar do tempo, a posição funciona mais a seu favor: quanto mais tempo o mercado permanecer nesse intervalo, mais dinheiro você ganha. Então, esse é o grande comércio - tome um prêmio para assumir o risco bidirecional. Como ganhar dinheiro com operações de renda Há um princípio principal quando se trata de negócios de renda: Gerencie suas Deltas até Theta Kicks In O principal risco que você tem é a gama curta do cargo. Isso significa que qualquer movimento adverso no subjacente aumentará seu risco direcional - seu delta - e chegará um momento em que esse risco se torna muito alto e você precisa ajustar sua posição. Isso é conhecido como comércio de banda delta, onde você tem uma exposição direcional aceitável que você está disposto a ter, e se esse risco se tornar muito bom, você encontra maneiras de reduzir o valor absoluto desse delta. Objetivos com a negociação de renda Como com qualquer outro conjunto de estratégias de negociação, não há como se afastar da equação de risco e odds. Se você quiser retornos maiores em seu portfólio, você deve estar disposto a colocar mais riscos na mesa e reduzir suas chances de sucesso. Um comerciante mais conservador deve esperar entre 3-5 por mês em meses vencedores, com poucos meses perdidos. Se os ajustes forem feitos de forma adequada e proativa, os meses perdidos serão no pior ponto de equilíbrio. Faça o Next Step Income Trading serve como um dos principais componentes das nossas estratégias comerciais na IWO, e é por isso que o nosso Premium Trading Service teve tanto sucesso. Descubra como você pode vencer o mercado sem sincronizar o mercado nesta apresentação de vídeo especial. Clique aqui para assistir. Falácia do quotIncome Tradingquot Enviado por Mark Sebastian em Fri, 07082017 - 9:19 pm De vez em quando, gostamos de tirar uma pausa de nossa análise aprofundada normal da opção-esfera e do busto que alguns mitos proliferaram Por muitas das minhas contrapartes desonestas na educação de opção. Desmontei o mito de que 10 por mês é realista (não é). Desconsiderei que a negociação do mesmo comércio funciona todos os meses (não faz). Desconsiderei que o gerenciamento de riscos é mais importante do que a seleção comercial (não é). Bem, é hora de ir atrás de outra coisa que tem estado em mente. Desta vez estou atacando uma frase: negociação de renda. O comércio de renda é uma das frases de captura mais populares entre educadores de opções. Eu sempre começo um chute de comerciantes de varejo quando eles se chamam comerciantes de renda. Chegou a ser um termo que representa os comerciantes que vendem premium. Esses comerciantes tentam vender condores, comprar borboletas e comprar calendários. A questão é que, muito raramente, conheci um comerciante de renda que tenha receita de opções. Por que o problema com os comerciantes de renda é que eles vêem opções de negociação ao longo das linhas de comprar títulos ou comprar uma anuidade. Muitos programas compõem o comércio de renda, como se tudo o que demora é um programa de treinamento e o comerciante está em um trem rápido para uma vida fácil. O prazo de negociação de renda quase implica algum tipo de certeza de receber renda apenas das opções de venda. Opções, a anuidade mais fácil que qualquer um pode pagar, você deve fazer é dizer vendido. HA O que é louco é que TODOS estão tentando ser um comerciante de renda. As pessoas compram opções porque pretendem perder dinheiro. Os comerciantes compram straddles, estrangulam e vendem calendários porque estão dando presentes ao público varejista. As opções de preços do fabricante de mercado de uma maneira que, a qualquer momento, são muito premium, eles perdem. A resposta é não. Posso prometer-lhe que nunca fiz um comércio na minha conta pessoal com a intenção de perder dinheiro (eu coloco negócios ruins na conta OP para que eu possa mostrar às pessoas o que não fazer). Diga o que quiser, mas, estatisticamente, no momento do comércio, há muito poucas vezes em que o comerciante está em uma verdadeira vantagem (esta é uma razão pela qual a seleção é tão importante). Uma opção 10 delta recebe um equivalente premium a uma opção que tem cerca de 10 chances de entrar em problemas. Por que no mundo os comerciantes acreditam que irão fazer dinheiro automaticamente 2 2 2. O velho ditado é que a volatilidade implícita é de 2 sobre a maior parte do tempo. É por isso que os comerciantes acreditam que podem ganhar. É também o ponto de venda número um para a negociação de renda. Uma coisa interessante para pensar é o que o 2 premium representa. Isso significaria que o comércio médio tem uma vantagem que é equivalente a 2 multiplicada pela curta vega da posição grega. No entanto, lembre-se: um comerciante de varejo está cedendo um pouco de dinheiro no spread de oferta, e então o comerciante está dando dinheiro para o corretor dentro e fora do comércio. Da próxima vez, um de vocês tem um condador de ferro em fazer algumas matemáticas. O que é 2 multiplicado pela vega da posição. É realmente muito dinheiro. Uma vez que você subtrai comissões e o spread de oferta e oferta, esse 2 de vantagem faz do comércio um grande vencedor, um perdedor ou uma lavagem. A resposta é provável perto de uma lavagem e possivelmente um perdedor. Por exemplo, um condador de ferro de agosto SPX vendido nos 10 deltas teria cerca de 200,00 de vantagem, mas, menos comissão dentro e fora (80-120 dólares) e a oferta perguntou spread (50-100 dólares) a vantagem desapareceu . Para piorar as coisas, vender premium tornou-se uma abordagem popular para muitos outros comerciantes que não são comerciantes de varejo. Existem grandes fundos que vendem premium o tempo todo. Em estratégias que são incrivelmente varejo-esk, muitos fundos de hedge de médio a grande porte estão vendendo condores de ferro, colocações e chamadas para produzir resultados. Isso causou alguns tempos selvagens no mercado ao longo dos últimos meses. É o motivo número um, na minha opinião, de que o VIX conseguiu realizar os mergulhos maciços após grandes vendas do mercado. Ele também empurrou os níveis premium normais para níveis que, em relação à volatilidade histórica (dependendo de como é medido), não estão mais perto de um 2 premium, muitos acreditam existir. Se a vantagem de 2 não é real, um comerciante pode vencer sim, é claro que ele ou ela pode no entanto, o comerciante deve ser inteligente. O comerciante, como eu disse várias vezes, precisa aprender a negociar de verdade, algo que realmente ensinamos as pessoas, a captura, a opção de treinamento e consultoria. Imagine que um comerciante vende um condador de ferro com .10 de vantagem para ele. Adicione .10100Contracts e adicione isso ao número 2Vega, agora você pode ter uma chance estatisticamente significante de ganhar dinheiro. A moral da história: aprenda a trocar por vantagem. Não seja um comprador premium. Não seja um vendedor premium. Seja um comerciante premium. Nós temos 3 webinars gratuitos na próxima semana, registre-se aqui. Também não se esqueça do Option Pit Life Boat, nosso presente para aqueles que foram roubados por outros programas de tutoria. Para informações, envie-nos um e-mail ou marque (888) trade-01.